Według przegłosowanego przez wierzycieli GetBack i zatwierdzonego przez sąd harmonogramu spłat, pierwsze pieniądze obligatariusze niezabezpieczeni mieli otrzymać dopiero w sierpniu 2020 r. Miało to być 200 zł z każdych 10 tys. zł jakie wydali na obligacje spółki.
Teraz spółka informuje o zmianie planu. Pieniądze mogą być wcześniej i w większej ilości. GetBack w restrukturyzacji złożył informacje o realizacji planu restrukturyzacji wraz z jego aktualizacją do sądów we Wrocławiu.
Według pierwotnego układu, niezabezpieczeni wierzyciele spółki mieli zostać spłaceni na poziomie 25 proc. w ciągu ośmiu lat. “W ocenie GetBack, informacje przedstawione w planie restrukturyzacji – według stanu na dzień jego złożenia – uprawdopodobniają realizację układu w stopniu wyższym niż istniejący na datę wydania postanowienia o zatwierdzeniu układu” – podaje spółka.
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
Zobacz też: Firmy, które “zrobiły sobie biznes z niepłacenia” na celowniku. Resort szykuje zmianę prawa
W trakcie realizacji układu na szczęście dla wierzycieli wygenerowano jednak nadwyżkę środków pieniężnych, co zwiększyło prognozowaną rezerwę wykonania układu. Wpływy z działalności operacyjnej, sprzedaży inwestycji, nadwyżka roszczeń nad kosztami oraz spłata wierzycieli poza układem dała łącznie 24,7 mln zł więcej, niż zakładano w planie restrukturyzacji. I te pieniądze posłużą przyśpieszeniu płatności pierwszych dwóch rat, a w części trafią na rezerwę na pokrycie wydatków nieujętych w planie restrukturyzacji.
Pieniądze od Szwedów poprawiły sytuację
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
GetBack przedstawił listę najważniejszych działań restrukturyzacyjnych. Na pierwszym miejscu jest rozliczenie transakcji z szwedzkim Hoist Finance AB. Ich wynik był korzystniejszy niż pierwotnie zakładano w planie z marca 2019 r. Wpłata Hoist Finance pozwoliła na zwrot 240,5 mln zł na wierzytelności zabezpieczone na portfelach wierzytelności funduszy i certyfikatach inwestycyjnych funduszy emitenta. Jednocześnie w spółce pojawiło się 116 mln wpływów z tej transakcji. Kolejne 37,8 mln zł spółka uzyskała pozbywając się się inwestycji zagranicznych i otrzymując zwroty kaucji.
Po drugie, GetBack zmienia strategię w zakresie dalszej sprzedaży portfeli wierzytelności. Nie dostał “korzystnych ekonomicznie ofert zakupu” i wycofuje się z planów sprzedaży. Chce kontynuować na nich działalność windykacyjną.
Po trzecie, z działalności windykacyjnej oraz porządkowania stanu prawnego i ekonomicznego portfeli GetBack wygenerował nadwyżki na działalności operacyjnej w kwocie 83,1 mln zł. I to jest kwota już po uwzględnieniu kosztów inicjowania postępowań sądowych dotyczących wierzytelności w wysokości 29 mln zł.
Po czwarte, miesięczne koszty działalności emitenta udało się zmniejszyć z ponad 17 mln w maju 2018 r. do poziomu 7 mln zł obecnie. To o 20 proc. lepiej niż zakładał pierwotny plan restrukturyzacji.
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
Po piąte, wpływ miały też zmiany towarzystwa funduszy inwestycyjnych zarządzającego funduszami. Saturn TFI stracił zezwolenie, co wywołało przejściowy spadek odzysków w funduszach przez niego zarządzanych. GetBack planuje odbudowę odzysków do poziomów historycznych z 2018 r.
Po szóste, efekty negocjacji z wierzycielami zobowiązań zabezpieczonych skutkowały wyższym, dodatkowym poziomem redukcji w stosunku do pierwotnego planu restrukturyzacji. W tym 75,9 mln zł spłacono wierzycielom zabezpieczonym i wierzycielom funduszy GetBack, oprócz kwot wskazanych wyżej po transakcji z Hoist Finance. Negocjacje z tymi wierzycielami dały redukcję wartości zobowiązań o 137,2 mln zł.
Wreszcie po siódme, działania odnośnie “podmiotów trzecich”, które wyrządziły GetBackowi szkody majątkowe dały 4,4 mln zł wpływów, lub redukcji wierzytelności.
850 mln zł do spłaty
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
Przedłożony sądowi nowy plan restrukturyzacji zakłada, że nadwyżka 25 mln zł środków pieniężnych wygenerowana przez GetBack w trakcie realizacji układu zostanie przeznaczona na przyspieszenie płatności pierwszych dwóch rat. “Pozostała kwota stanowić będzie rezerwę na pokrycie wydatków nie ujętych w planie restrukturyzacji” – podano w komunikacie.
Ponadto, zgodnie z warunkami układu, niezwłocznie po jego prawomocnym zatwierdzeniu – w celu zabezpieczenia wierzytelności objętych układem przysługujących wierzycielom należącym do Grupy 1, Grupy 2, Grupy 3, Grupy 4, Grupy 6 i Grupy 7 – GetBack ustanowi zastaw rejestrowy na swoim majątku.
Według informacji zawartych w planie restrukturyzacji spółce do spłaty w ramach układu pozostanie 850,3 mln zł z czego:
a. 245,7 mln zł zobowiązań zabezpieczonych oraz zobowiązań funduszy oraz spółek zależnych emitenta,
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
b. 604,6 mln zł zobowiązań układowych po redukcji, zgodnie z zawartym układem;
GetBack w trakcie dalszej realizacji układu zakłada wykorzystanie obecnego poziomu nadwyżek środków pieniężnych, funduszy i spółek zależnych w łącznej kwocie 210,5 mln zł – stanowiących dochody z bieżącej działalności. Plany mówią o wygenerowaniu dalszych przychodów w zakresie roszczeń na poziomie 95,6 mln zł oraz wygenerowaniu 623,8 mln zł nadwyżki finansowej z działalności operacyjnej z windykacji portfeli wierzytelności należących do funduszy emitenta. Wartość tych portfeli wynosi wg stanu na 30 listopada 2019 r. wynosi 609,7 mln zł.
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
![](https://i.wpimg.pl/O/56x45/i.wp.pl/a/i/stg/pkf/bg.png)
komentarze
irytujące
Napisz komentarz
Zgłoś naruszenie/Błąd
Oryginalne źródło ZOBACZ
Dodaj kanał RSS
Musisz być zalogowanym aby zaproponować nowy kanal RSS